Удивительные МЕТАморфозы

ФРС начнет снижать процентные ставки в этом году, но не так скоро, как этого ожидали инвесторы. Компания Мета Platforms, тем временем, удивила инвесторов дважды и подарила 20% доходности за один день.

  • ФРС не спешит снижать ставки
  • Инвестиционная идея
  • Новости компаний: Meta, Apple, Starbucks
  • Пополнение портфеля

31-ое января был самых худшим днем на рынке в этом году, когда S&P 500 упал на 1.6% после выступления главы ФРС Джерома Пауэлла. Экономические новости поддерживают мягкую посадку и снижение процентной ставки не в марте, как надеялись инвесторы, а позднее в этом году.

Результаты рынка за неделю:

  • S&P 500 +1.3%
  • Nasdaq 100 +1.1%
  • Russell 2000 -1.2%
  • Золото +0.9%

Результаты Инвесторамы за неделю:

  • Индекс Investorama Dividend +3.6%
  • Индекс Investorama Growth -2.0%
  • Портфель Investorama Dividend -1.9%
  • Портфель Investorama Growth +0.1%

ТОП акций недели

Этот контент доступен Плюс подписчикам

Экономика

В среду Комитет Федерального Открытого рынка (FOMC) объявил о том, что сохранит свою базовую процентную ставку на прежнем уровне в диапазоне 5.25%-5.5%. Это четвертое последовательное заседание без повышения ставки.

В заявлении FOMC говорится: 

"Комитет не ожидает, что будет целесообразным снижать целевой диапазон до тех пор, пока он не получит большую уверенность в том, что инфляция устойчиво приближается к 2 процентам".

Председатель ФРС Дж.Пауэлл в своей пресс-конференции также упомянул, что инфляция еще слишком высока и о снижении ставки в этом году можно будет говорить только, если экономика будет следовать планам ФРС :

"Мы считаем, что политическая ставка достигла своего пика для этого цикла периода ужесточения и что, если экономика будет развиваться примерно в соответствии с ожиданиями, вероятно, будет разумно начать смягчать ограничения политики в некоторый момент в этом году".

Рынку не понравились такие заявления и они просели на 1-2% к закрытию торгового дня среды.

Бюро трудовой статистики США сообщило о 353 000 добавленных рабочих местах в несельскохозяйственном секторе (Nonfarm Payrolls). Это значение в два раза превзошло ожидания, несмотря на волну сокращений в декабре. Уровень безработицы сохранился на 3.7%-тах. Прирост рабочих мест произошел в сфере профессиональных и бизнес услуг (+ 74 000), здравоохранении (+ 70 000), розничной торговле (+ 45 000), государственном секторе (+ 36 000), социальной помощи (+ 30 000) и производстве (+ 23 000). Занятость сократилась в отрасли добычи полезных ископаемых (- 5 000). Средняя почасовая заработная плата составила 34.55 USD и выросла на 4.5% по сравнению с прошлым годом.

Эти данные хоть и хороши для экономики, не поддерживают скорейшего начала снижения процентных ставок. 

Инвестиционная идея

👨‍🌾 Archer-Daniels-Midland Company ADM: $53.01 +0.4%

Одной из интересных компаний для разбора, которые мы рассматривали на последнем вебинаре “Падшие дивидендные акции” в январе, является # Archer Daniels Midland (ADM).

21-ого января 2024 года компания заявила, что отправляет своего главного финансового директора в административный отпуск и проводит расследование определенных бухгалтерских практик в своем сегменте питания (Nutrition), а также сотрудничает в этом с SEC.

Это вызвало опасения относительно точности финансовой отчетности и их соответствия нормам регулирования. Ситуация привела к отсрочке выплаты некоторых премий руководителям и задержке публикации финансовых результатов за 2023 год. Компания также снизила свой прогноз по прибыли и отозвала свои прогнозы на будущее для сегмента питания. Эта новость привела к значительному падению цены акций ADM (-24%).

Для дивидендного короля, который увеличивал дивиденды 50 лет подряд, это очень большое падение.

Стоит ли использовать эту возможность и добавлять ADM в свой портфель?

Этот контент доступен Плюс подписчикам

Новости компаний

🌐 Meta Platforms META: $484.02 -0.6%

Самый большой сюрприз для инвесторов на прошлой неделе подготовила компания # Meta (в прошлом Facebook).

В 4-ом квартале 2023 года выручка компании увеличилась на 25%, а прибыль выросла в три раза по сравнению с тем же периодом годом ранее. Таких результатов удалось добиться благодаря росту рекламных доходов и сокращению затрат (2023-ий год был для Meta “годом эффективности”, когда компания сократила 22% работников).

Самым большим сюрпризом как для инвесторов, так и для аналитиков, явилась новость о начале выплаты дивидендов.

Компания объявила, что впервые начнет выплачивать квартальные дивиденды в размере 0.5 USD на акцию (див.доходность 0.4%) и планирует обратный выкуп акций на сумму 50 миллиардов долларов. Инвесторы считают, что это хороший сигнал для перспектив компании, указывающий на ее переход в зрелый бизнес.

В портфеле Инвесторама прибыль по акции выросла на 69% с момента покупки в прошлом году. Стоит ли добавлять к позиции?

Этот контент доступен Плюс подписчикам

🍏 Apple AAPL: $181.42 -0.7%

2-ого февраля # Apple выпустил в продажу Vision Pro  - AR/VR-шлемы в США, которые они сами называют “пространственный компьютер”. Некоторые знаменитые влогеры уже выложили свои обзоры и, на мой взгляд, несмотря на некую комичность этого шлема, он может стать следующим девайсом, который заменит Apple выручку с айфонов. Ведь раньше и телефон без клавиатуры считался глупой затеей, пока его не показал Apple. Несомненно, Vision Pro в текущей версии далек от совершенства и является худшим Vision Pro, который Apple когда-либо делал, но со временем он будет совершенствоваться и находить все больше полезных и интересных применений в повседневной жизни (но вряд ли становиться дешевле).

Мои инвестиционный тезис остается прежним: покупать акции Apple небольшими регулярными суммами и держать акции дальше, если они у вас уже есть.

Посмотреть обзоры на Vision Pro можно у Casey Neistat (на английском, но можно смотреть и без понимания языка) и у Marques Brownlee

☕️ Starbucks SBUX: $93 -1.2%

Отчетность # Starbucks за 4-ый квартал 2023 вышла хуже ожиданий. Ни прибыль, ни выручка не соответствовали прогнозам как в США, так и за рубежом. Акции сначала упали, а затем восстановились в середине дня.

СЕО компании Лаксман Нарасимхан упомянул, что на выручку повлияли бойкот в США и рост конкуренции со стороны китайских соперников (например, Luckin Coffee), что привело к более частым скидкам.

Бойкот компании - это временное явление, но конкуренция будет только расти. Тем не менее, инвестиционный тезис по Starbucks остается прежним и мы продолжаем держать акции в портфеле Инвесторама.

Изменения в портфеле

➕1 покупка в портфель Инвесторама

Этот контент доступен Плюс подписчикам

Вебинар

Следующий вебинар для участников Инвесторама Плюс пройдет в понедельник 19.02.2023 в 19.30 по Таллинну (GMT+2).

Вы можете предложить свою тему в Дискорд.

На следующей неделе

В понедельник выйдет индекс деловой активности PMI в секторе услуг.

В четверг выйдут еженедельные первичные заявки по безработице.

Ресурсы

🔎 Вишлист и инвестиционные тезисы 👉 Этот контент доступен Плюс подписчикам

🔎 Портфель Инвесторама Плюс 👉Этот контент доступен Плюс подписчикам

🔎 Дивидендный портфель Юлии Фанг 👉Этот контент доступен Плюс подписчикам

📬
Подпишитесь, чтобы не пропустить следующий выпуск
Дисклеймер: Данная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией и финансовые инструменты либо операции, упомянутые в ней, могут не соответствовать Вашему инвестиционному профилю и инвестиционным целям. Автор информации, Юлия Фанг, не несет ответственности за возможные убытки в случае совершения операций либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые на сайте, в рассылке или донесенные любым другим способом, и не рекомендует использовать указанную информацию в качестве единственного источника информации при принятии инвестиционного решения.